文思海辉探索研究企业担保圈风险管理

本篇文章1351字，读完约3分钟

随着商业银行资产的不断增长，担保贷款也随之增加。担保圈的形成使得原本互不关联的公司变得密切相关，担保圈内一家企业的风险会沿着担保链扩散，从而导致担保圈内其他企业的贷款风险。

在担保圈的概念中，有两个关键词，一个是“相互担保”，另一个是“连锁担保”。所谓“相互保证”，是指债务人和担保人之间的相互保证。“连续担保”，即债务人为债务人提供担保的行为形成于几个债务人之间。

以联合担保和相互担保为主的担保圈一致贷款风险，是令市场束手无策、令监管者头痛的顽疾，也是商业银行信贷管理的薄弱环节。准确识别担保周期是风险缓释和处置的前提和基础。自2004年以来，中国监管部门逐步建立和完善了客户风险监控和预警系统，其中银行机构发放的信贷主要包括信贷、贷款、担保和关系等信息。由于系统中获得的原始担保数据不直观、不连续，因此采用有向遍历算法来计算和识别系统中的所有担保关系，并绘制担保网络图。通过有向遍历算法技术解决了保证圆的不清晰问题。基于担保圈图，综合识别各级担保圈的规模结构和风险特征，为判断对策提供全局视角和数据技术。

基于银行企业的担保信息和金融行为理论，Pactera Financial Team创造性地整合了有向遍历法、复杂网络技术、熵度量等技术手段，从多维度提出了切实可行的分析方法和解决方案。

通过深度优先搜索算法遍历担保关系，识别联合担保和相互担保的特殊结构，可以直观地刻画担保圈的规模边界和特殊的网络拓扑结构，也为探讨担保圈风险的防范和化解提供技术支持。同时，担保圈风险的识别还包括担保圈节点级和社区级的度量体系；通过识别担保圈风险状况，掌握风险特征，寻找重点企业，定位拆解环节，提高担保圈处置的针对性。通过分析联合担保和互助担保的特殊结构，利用复杂网络技术，按照担保链的形式将担保圈分为链式结构、星型结构和环形结构，这也是Pactera Finance基于银行担保业务抽象出的特殊担保结构。

连锁担保:即企业甲为企业乙提供担保，企业乙为企业丙提供担保，企业丙为企业丁提供担保等。该圈企业客户数量一般超过5家，构成一个链条结构。

Pactera连锁保证图片

环状担保:即企业甲为企业乙提供担保，企业乙为企业丙提供担保，企业丙为企业甲提供担保等。圈内企业客户数量一般超过3家，构成环状结构。

Pactera的戒指保证图片

星级保证:即企业甲为企业乙提供保证，企业甲为企业丙提供保证，企业甲为企业丁提供保证等。该圈企业客户数量一般超过4家，构成星型结构。

Pactera星级保证图片

除了识别担保圈的特殊结构外，Pactera Financial对担保圈的深度挖掘还包括以度为中心、以中介为中心、以贴近度为中心、以特征向量为中心的节点层次，以及以层次聚类、三重、块模型和密度为主要分析目标的社区层次度量体系，从而定位高风险担保圈和风险点。

在综合评价担保圈企业经营状况、担保圈规模和复杂程度、担保圈企业信用状况、担保圈成因和性质等的基础上。Pactera Finance在综合运用压缩风险融资、替代担保方式、信贷产品转型、切断担保链、清理担保融资等方面给予了重要的业务支持，并提出了合理的解决方案。降低和转移了邮政储蓄、民生等银行担保圈的贷款风险，在整个金融领域的担保风险识别方面取得了巨大成就