中山证券因四大违规遭监管处罚  部分业务被叫停内控堪忧

本篇文章2315字，读完约6分钟

中山证券的股票质押式回购、融资融券等多项重要业务被暂停，许多责任人受到相应处罚。高管们甚至被要求退还年终奖金

《投资时报》研究员王锦说

广东金龙发展有限公司(以下简称金龙有限公司，000712.sz)收到深圳市证监局的《预先通知》，揭露中山证券有限公司(以下简称中山证券)的四项违规行为。

据悉，中山证券受到监管部门的严厉处罚，股票质押式回购、融资融券等重要业务被按下暂停按钮。与此同时，许多负责人也收到了罚单，高管们被要求退还年终奖金。

中山证券成立于1992年，注册资本17亿元，总部位于广东省深圳市。拥有全资私人股本子公司深圳金鸿何复投资管理有限公司和全资另类投资子公司深圳金鸿惠惠投资有限公司；控股子公司上海大陆期货有限公司；参与伊敏基金管理有限公司等金融平台..其最大股东为金龙，持股比例为70.96%，第二大股东为西部矿业集团有限公司，持股比例为10%。

值得注意的是，内部控制缺陷问题已经在公司的核心业务中有所体现，其债券承销业务也多次因雷爆而受到监管罚款，这些都与调整不足有关。

因四次违规而受到惩罚

6月11日，金龙股份有限公司宣布，控股子公司中山证券已收到深圳证监局下发的《监督管理办法预先通知》。

具体来说，中山证券存在以下问题:一是董事不具备高级管理人员的资格，实际履行高级管理人员的职责；二是未履行公司规定的程序，擅自变更公司章程和合同管理审批程序；三是印章管理混乱，存在公司印章使用审批权限和流程不明确、未严格执行双重保管要求、未完成审批流程打印等情况；四是其他公司治理和内部管理问题，如未按要求向监事会报告、人员薪酬管理不完善、关联交易管理不到位等。

针对中山证券的这四次违规行为，深圳证监局实施了重罚:责令中山证券限期改正。此外，中山证券的许多业务也被暂停。在纠正相关问题并经深圳证监局验收前，中山证券应暂停新的资产管理产品备案，暂停新的资本消耗业务(股票质押式回购、融资融券等)。)，暂停交易对手用自有资金或资产管理资金与关联方的交易，包括质押式回购交易等。在暂停营业期间，中山证券应保持董事会和管理层的稳定。此外，许多高管也受到了严厉处罚。钟山证券被责令限制林秉诚董事长、管委会主任胡、行长、合规总监袁玲除基本工资以外的其他报酬，如2019年度绩效奖金等，所得部分应返还公司。

根据年报，2019年中山证券25名董事的薪酬总额为5441.84万元，报告期内，董事、监事和高级管理人员的税前薪酬总额仍在确认过程中。

同时，深圳证监局也对包括董事长在内的5人进行了相应处罚。拟就林秉诚、胡、、袁玲公开谴责和限制其权利的监督管理办法作出决定，并就孙、、黄不适合作为候选人的监督管理办法作出决定。

深圳证监局称，中山证券董事长兼管理委员会主任林秉诚、中山证券总裁胡、时任投资银行业务高级主管袁凌、中山证券合规总监袁凌对中山证券存在的问题负有责任。孙为管委会副主任兼办公室主任，负责中山证券的第二、三项工作。黄(管委会副主任)未取得证券公司高级管理人员资格，但通过参与管委会决策，直接负责实际履行高级管理人员职责。

核心业务遭遇了一场风暴

针对上述处罚，金龙股份表示将督促中山证券进一步加强和完善合规管理和风险管理。中山证券这次被勒令暂停部分业务，这可能会对公司目前的经营业绩产生一定影响。公司将根据相关事项的进展情况及时履行信息披露义务。

中国证监会要求中山证券暂停新资产管理产品的备案，暂停新的资本消耗业务(股票质押式回购、融资融券等)。)，暂停与关联方的交易对手交易，包括质押式回购交易，使用自有资金或资产管理资金，意味着公司的资产管理业务和信贷业务将受到影响。

中山证券2019年年报显示，公司2019年实现营业总收入15.75亿元，同比增长34.12%；净利润2.35亿元，同比增长215.49%。

在主要业务中，投资银行业务、自营业务和经纪业务是营业收入的主要来源，去年营业收入分别为6.31亿元、5.33亿元和4.48亿元。资产管理业务收入仅为7300万元，代表信贷业务收入的净利息收入项目连续三年为负。

中山证券2019年利润表的部分数据

资料来源:中山证券2019年年报

中山证券的核心业务债券承销没有受到这一处罚的影响。从债券承销规模来看，2015年至2018年，中山证券连续四年包销金额排名前十，2019年债券业务持续增长。据wind统计，2017年，公司发行承销了113种债券产品，总承销金额为409亿元；2018年，发行债券196只，规模605亿元。截至2019年，共发行承销债券878只，承销规模878亿元。

在经纪公司债券承销业务中，中山证券2015年承销金额居全国第六位，债券承销排名第二；2016年，承销金额和承销数量在全国排名第八，独家承销总数在全国排名第四；2017年和2018年，承销金额在中国排名第十，连续四年位居券商承销金额前十名。

中山证券的债券承销业务发展迅速，但却屡次陷入违约。

2018年4月，由于益阳集团有限公司2016年发行的4只债券承销和委托管理中尽职调查不彻底、委托管理不到位，黑龙江证监局向中山证券发出了警示函。此后，益阳集团的四只公司债券相继违约。

此外，由于空空壳公司发行债券，中山证券受到市场质疑。在2019年10月的警示函中，虽然深圳证监局没有明确具体事宜，但根据中国判断文件网去年5月的判断，江苏北记昊天科技有限公司(以下简称北记天豪)在2013年通过伪造财务信息和审计报告成功发行了9400万元的私募债券，该债券到期后违约，该债券的承销商为中山证券。本案调查显示，北极天豪在发债过程中存在诸多问题，但中山证券并未发现这些问题。